Estos sectores bursátiles podrían subir con la victoria demócrata en las elecciones intermedias

El Partido Demócrata ganó la mayoría en ambas cámaras del Congreso de Estados Unidos en las elecciones legislativas. Esta nueva correlación de fuerzas abre oportunidades de inversión en sectores como la energía limpia, la salud, las aerolíneas y los drones militares, según analistas de Wall Street.

La formación política aseguró siete bancas en el Senado y más de cuarenta escaños en la Cámara de Representantes. Por su parte, la bolsa registró volatilidad luego de la jornada electoral: el índice S&P 500 (SPY) cayó un 2,7% en la semana, el Nasdaq Composite (QQQ) bajó un 3,4% y el Dow Jones Industrial Average (DIA) cedió un 0,9%.

Los fabricantes de aeronaves no tripuladas y baterías especializadas recibirán mayores fondos públicos, según la firma William Blair. El Partido Demócrata mantiene su compromiso de ampliar la ayuda militar a Ucrania, lo que impulsará los pedidos para los proveedores de defensa.

El analista Mark Shooter destacó la posición comercial de Amprius Technologies (AMPX), compañía que genera cerca del 50% de sus ingresos con el conflicto en el este de Europa:

«Consideramos a Amprius como una ganadora de las elecciones intermedias, ya que la 'ola azul' aporta más apoyo para Ucrania, un gran impulsor de la demanda de Amprius […] El resultado de las elecciones intermedias podría revertir la postura de EE. UU. de disminuir a aumentar los fondos para Ucrania, reducir el riesgo de la demanda derivada de este conflicto y ofrecer una expansión a los ingresos de Amprius en 2027».

Las acciones de la empresa subieron un 1,5% durante la semana, aunque acumulan una caída del 22% en los últimos tres meses.

Las corporaciones de generación solar y eólica también anticipan un entorno favorable. El analista de Wolfe Research, Tobin Marcus, remarcó las reformas regulatorias en debate:

«Son posibles algunos vientos de cola regulatorios menores: el Congreso todavía está considerando un proyecto de ley de reforma de permisos… [que ha sido] señalado como beneficioso para la energía limpia y la geotérmica […] Y algunos gobernadores entrantes están proponiendo mandatos de energías renovables para la energía de los centros de datos».

El analista de William Blair, Jed Dorsheimer, elevó su recomendación para First Solar (FSLR) a sobreponderar luego de la victoria demócrata en cinco gobernaciones:

«Los demócratas arrasaron en las elecciones intermedias, ganando ambas cámaras del Congreso y cambiando cinco gobernaciones en Texas, Georgia, Ohio, Iowa y Nevada, al momento de escribir este informe […] En última instancia, creemos que esto desbloqueará el apoyo a nivel local para una mayor adquisición y ubicación de energía solar a escala de servicios públicos».

El sector sanitario figura entre los principales beneficiarios de la nueva mayoría parlamentaria. Marcus detalló las prioridades de la bancada en la Cámara de Representantes:

«El presunto presidente de la Cámara, Jeffries, ha indicado explícitamente que la agenda de los 'primeros 100 días' [de los legisladores] incluirá la derogación total de los recortes de Medicaid… y el restablecimiento de los créditos fiscales ampliados para las primas [de la Ley de Cuidado de Salud Asequible] que expiraron a finales de 2025 […] Por lo tanto, tiene perfecto sentido que los inversores se centren en la atención médica después de la ola azul».

Los operadores hospitalarios registraron fuertes compras en el parqué neoyorquino. De hecho, HCA Healthcare (HCA) subió un 4,6% y Universal Health Services (UHS) avanzó un 11,1% desde el inicio de la semana, mientras que el fondo Vanguard Health Care Index Fund ETF (VHT) acumula un alza superior al 10% en tres meses.

El transporte aéreo comercial también perfila un avance sostenido, según previsiones de Citigroup (C). El analista John Godyn vinculó el repunte de los viajes a la confianza del consumidor:

«Los inversores… pueden estar pasando por alto el efecto que un aumento dramático en el sentimiento de los consumidores entre los demócratas a raíz de las elecciones intermedias podría tener en la demanda de consumo discrecional, como los viajes aéreos […] Siempre y cuando el sentimiento de los consumidores republicanos no colapse 1:1 con cualquier mejora en el sentimiento de los consumidores demócratas… se podría argumentar que las elecciones intermedias pueden dar a las aerolíneas un impulso en la demanda».

Las acciones de Delta Air Lines (DAL) subieron un 8,8% y United Airlines Holdings (UAL) sumó un 8,2% en la semana, mientras que el fondo U.S. Global Jets ETF (JETS) avanzó cerca de un 2%. Asimismo, los analistas de Barclays (BCS) señalaron que las limitaciones electorales para construir nuevos centros de datos beneficiarán a fideicomisos inmobiliarios como Equinix (EQIX), Iron Mountain (IRM) y Digital Realty Trust (DLR) al otorgarles mayor poder de fijación de precios en sus instalaciones operativas.

De este modo, los inversionistas reordenan sus carteras hacia compañías con catalizadores regulatorios claros para los próximos dos años.

La nueva mayoría parlamentaria ampliará la ayuda militar a Ucrania, acelerando los ingresos de proveedores clave de componentes y baterías como Amprius Technologies.

Las reformas regulatorias de permisos favorecerán a firmas como First Solar, mientras la restauración de créditos sanitarios impulsará los ingresos de operadores hospitalarios.

Las mayores trabas regulatorias a nuevas construcciones otorgarán poder de fijación de precios a operadores consolidados como Equinix y Digital Realty para los inversionistas.